Pearl Invest

Warren Buffet er blevet en legende i investeringen samfund. Hans strategi, viden og intuition har gjort Berkshire Hathaway en af de mest succesfulde corportations verden. Så hvad er hemmeligheden bag hans succes? Fem enkle regler, at hver investor bør tage til hjerte ...

Buffet første regel: Stol på, hvad du ved - ikke din tarm instinkt. Beslutninger bør altid være baseret på kolde fakta. Banken, der udsteder glad eller certficate vil have omfattende oplysninger. Investorer vil være i stand til at finde ud af, hvad strategisk plan en fond har, hvordan et certifikat er defineret, eller om værdipapirerne er kompatible med deres investeringer mål. Hvis du investerer i aktier, vil "Investor Relations" på selskabets hjemmeside har som regel oplysninger om deres muligheder og planer - giver dig inisight i bestanden potentiale.

Må ikke købe populære aktier

En anden mantra, at Buffet kan lide at gentage det uendelige: "Køb bestande, der ikke har massernes opmærksomhed. Hans ræsonnement: "De fleste mennesker får interesseret i at lagre, når alle andre er. Tid til at blive interesseret er, når ingen andre er. Du kan ikke købe, hvad der er populært og ikke godt "Han hævder, at den populære opfattelse altid taber på markedet. Hvis man ser på popularlity af dot-com aktier blandt små investorer dette helt sikkert synes at være tilfældet. På det tidspunkt bommen havde nået sit pinnicle og fangede massernes opmærksomhed, var der meget lidt penge tilbage til at ske.

Et andet aspekt af denne strategi, at enhver investor bør tage til efterretning, er levetiden af ​​en investering. Ifølge Buffet, skal du ikke foretage investeringer, som du ikke er villig til at holde på i mindst ti år, bør du ikke holde på den for selv ti minutter. Hans ræsonnement er, at du ikke skal engang overveje investeringer i selskaber, som du ikke har tillid til deres langsigtede perspektiver. Buffet forklarer: "Fokus dine investeringer - Hvis du har et harem af 40 kvinder, du aldrig kommer til at kende nogen af ​​dem meget godt."

Spred dine investeringer

Det er et faktum, at kun kun investerer i én eller to titler er farligt. Ingen er ufejlbarlig, og hvis du laver en fejl med disse to investeringer, vil du blive risikere en masse Warren Buffet 's "Noahs Ark" tilgang:. Dit depot bør aldrig være bredt blandet som en zoologisk have, men skal indeholde investeringer, der supplerer de enkelte hinanden og koordineres, så at minimere din samlede risiko.

Det afgørende princip, at Buffet udstikker er hans insisteren på "forståelse": Det dikterer, at du kun skal investere i virksomheder, Fonds, og certifikater, hvis du rent faktisk forstår investeringer og sin risiko. Hvis du køber aktier, betyder det at forstå, hvad virksomheden rent faktisk, hvordan de tjener penge? Hvad er deres fremtidsudsigter? Hvis du investerer i Fonds og certifikater, finde ud af, om du investerer i en grab taske og er nødt til at håbe, at det ender med at tjene penge i det lange løb, eller om investeringen giver mening, og du ved i detaljer, hvad du ' re får dig selv ind. Kun hvis du har kender svarene på disse spørgsmål vil man kunne veje potentiale mod risici. Og før du har gjort det, ville investeringen ikke give nogen mening.

Den historie Berkshire Hathaway

Berkshire Hathaway er et konglomerat holdingselskab, der blev grundlagt i 1839. I begyndelsen Berkshire Hathaway blev fokuseret på tekstil-operationer, men senere i I 1962 den legendariske investor Warren Buffett købte hele virksomheden og vendte det til en investering bedrift. Siden da virksomhederne producerede en gennemsnitlig årlig vækst i bogførte værdi på 20,3%.

Højeste pris lager nogensinde handles på NYSE

På grund af det faktum, at Warren Buffett aldrig udført et aktiesplit A-aktierne blev handlet på et all-time high på $ 150.000 den 13. december 2007. I Dezember 2009 A-klassen aktier blev handlet til 99,200 $ hvilket gjorde dem højeste pris bestandene på NYSE. I 2009 nettoindtægter udgjorde 8.015 milliarder dollars med en samlet omsætning på 112.493 milliarder dollars. De assests af Berkshire Hathaway udgjorde 297.119 milliarder dollars. I 2005 administrerende direktør i Berkshire Hathaway Warren Buffett ejer 35% af Berkshire Hathaway, som gjorde hin anden rigeste mand i verden. Charlie Mugner næstformanden i Berkshire Hathaway ejer også nok Hathaway lagre gøre ham til milliardær.

Berkshire Hathaway aktiekurs Kilde: Google Finance

Warren Buffett er en af de største investorer i hele tiden. Tale ved University of Florida foran en klasse af MBA-studerende giver han en kort tale om moral og etik, før giver ordet til de studerende med et spørgsmål og svar-session.

Vi har alle nogen, som vi beundrer og respekterer. For mig er en person på min liste, er Warren Buffett, der er undertiden benævnt som "Sage af Omaha". Jeg først hørte om Buffett tilbage i 2001, da jeg først begyndte at få seriøs omkring at investere, og så jeg begyndte at læse alle de titler med hans navn på den. Selvfølgelig Buffett har faktisk ikke skrevet nogen af dem, men de var uvurderligt ikke desto mindre.

Hvis du aldrig har hørt om Buffett, Forbes øjeblikket rangerer ham som den tredje rigeste mand i verden, og han er nok verdens største investor. Han har opbygget sin formue ved at kloge beslutninger om investeringer og investere i virksomheder. Her er hvad jeg har lært fra Buffett:

1. Rich Is A State Of Mind
"Jeg har altid vidst, jeg ville blive rig. Jeg tror ikke, jeg nogensinde tvivlet det for et minut. "- Warren Buffett

Forskellen mellem at være fattig og at være rig er virkelig bare en sindstilstand. Fattige mennesker tænker tanker om fattigdom og mangel, rige mennesker tænker tanker om overflod og velstand. Dine overbevisninger kommer til at bestemme, hvordan du opfatter rigdom, de beslutninger, du foretager, og den måde du handler hen imod det.

2. Succes er mere end ca din bank balance
Da han blev spurgt af CNBC, hvad er hemmeligheden til succes, Buffett svarede: "Hvis folk kommer til min alder, og de ​​har folk elsker dem, at de vil have elske dem, de er en succes. Det gør ikke nogen forskel, hvis de har fået tusind dollars i banken eller en milliard dollars i banken ... Succes er virkelig gør, hvad du elsker, og gør det godt. Det er så simpelt er det. Jeg har aldrig mødt nogen at gøre det, der ikke føler sig som en succes. Og jeg har mødt masser af mennesker, der ikke har opnået det, og hvis liv er elendige. "

3. Brug mindre end du tjener
"Skulle du finde dig selv i en kronisk utæt båd, energi afsat til skiftende fartøjer sandsynligvis være mere produktive end energi afsat til lappe utætheder." - Warren Buffett

Det virker som almindelig sund fornuft råd, og du har uden tvivl hørt finansielle eksperter prædike om det i årevis. Du kan umuligt komme videre økonomisk, hvis du bruger mere end din lønseddel. Buffett er kendt for at leve et enkelt og sparsommelig livsstil. Han er den eneste milliardær Jeg ved, at der stadig bor i samme hus, han købte tilbage i 1958 for $ 31,500. Han kørte en 2001 Lincoln Town Car i år, som han købte brugt. Buffett har en nettoformue på over 52 milliarder $, og alligevel lever en årsløn på $ 100.000. Den relative procentdel af hans udgifter baseret på hans samlede nettoformue er meget lille.

4. Undgå Consumer Gæld
Jo før vi indser, at forbrugerisme er en social pest, der er blevet opformeret af milliarder dollar marketing maskiner til at holde dig lænket til dit job, jo før vi kan stoppe bruge penge på ubrugelige ting. Det er et fjols spil for at bruge i dag, så du kan arbejde i morgen for at betale det ud. Det er en taber proposition, fordi man dagen dine arbejdsdage vil være over, men gælden er stadig vil blive hængende over hovedet. Clever markedsføring har overbevist vores samfund, at for at være glad for du have mere, være mere og gøre mere. Buffett afskyr forbrugernes gæld i stedet vælger at bruge gæld klogt ved at udnytte det i investeringer. For at hjælpe dig med at håndtere din gæld overveje at læse " How To Get Yourself ud af gælden ".

5. Du er den, du forbinder med
"Det er bedre at hænge ud med folk bedre end dig. Pick ud associerede virksomheder, hvis adfærd er bedre end din, og du vil drive i den retning. "-Warren Buffett

Hvis du ønsker at lykkes finansielt du nødt til at omgås mennesker, der er bedst egnet til at fremme og heppe på din økonomiske rejse . Hvis de personer, du forbinder med ser penge som onde, objekt til kapitalismen og finde rigdom et fremmed koncept derefter dit finansielle sundhed og velvære vil blive påvirket af deres synspunkter. Hvad enten vi kan lide det eller ej, vi er alle påvirket i nogen grad de mennesker, vi bruger vores primære tid med. Hvis du ønsker at opnå økonomisk sikkerhed, så er du nødt til at finde en mastermind af mennesker i dit liv, som du kan alle fremme og hjælpe hinanden.

6. Spil er en Fools spil
"Regel nr. 1: Aldrig tabe penge. Regel nr. 2: Glem aldrig regel No.1 "- Warren Buffett.

Mens vi er unge og naive, vi vælger at tage risici med vores penge, der er stum og dum. Forsøger at ramme en home run med dine penge, hver gang er en taber proposition med langsigtede konsekvenser. For at jage investeringer, der giver en høj forrentning, skal du også antage, at det også kommer med en højere risiko. Bill Gates engang sarkastisk "Warren 's og mine spil har altid været begrænset til $ 1 bets", når vi taler om dem betale poker sammen. Hvis to milliardærer tager risikostyring dette alvorligt, er det på tide at vi gennemsnit spillere gjorde det samme.

7. Give noget tilbage til EU
"Af de milliardærer, jeg har kendt, penge bare bringer de grundlæggende træk i dem. Hvis de var ryk, før de havde penge, de er simpelthen ryk med en milliard dollars. "- Warren Buffett

De siger, at for at få mere du nødt til at give mere. En selvmodsigelse, måske, men det er en enkel sandhed, der er så varige som tiden. Som Bibelen siger: "Det er saligere at give end at modtage, ApG 20:35". Buffett har meddelt i 2006, at han gav væk over $ 30 milliarder til Bill og Melinda Gates Foundation gør det i skrivende stund den største velgørende donation i historien. Han bidrager også store summer til sine børns velgørende fonde.

8. Generøsitet og Overflod går hånd i hånd
"Selv om Ben Graham [Buffett mentor] havde alt han havde brug for i livet, han stadig ønskede at give noget tilbage ved at undervise, Så ligesom vi fik det fra en anden person, vi ikke ønsker det at stoppe med os. Vi ønsker at give det videre for. "- Warren Buffett

En berømt bibel citat går: "Hvilke fordele vil det være for dig, hvis du vinde hele verden, men mister din egen sjæl?" - Mark 8:36. Vejen til rigdom er ikke en solo bestræbelse. Hvor trist ville livet være, hvis du kommer til slutningen af ​​dit liv, og der er ingen at dele det med. Så som du rejse på din vej til økonomisk overflod huske, at der vil være mange mennesker, som generøst hjalp dig på din rejse, så det er kun passende at betale det fremad, når muligheden opstår. Gavmildhed med din tid, med dine penge, er med dine ressourcer store dyder at have. Den største allierede til at opbygge en stærk venskab er at hjælpe andre til at opnå hvad de ønsker af livet.

Jeg efterlader dig med dette sidste citat "Du skal bare nødt til at gøre ganske få ting lige i dit liv, så længe du ikke gøre for mange ting forkert." - Warren Buffett

Skrevet af Tezza hjemmeside: 4EvaYoung.com udgivet under Creative Commons 3,0 License .

Få Benjamin Grahams "The Intelligent Investor" nu!

Få Benjamin Grahams "Security Analysis" nu!

The Intelligent Investor af Benjamin Graham er en klassiker. Anses af mange for at være faderen til værdien investere og moderne sikkerhed analyse. Benjamin Graham begyndte at arbejde på Wall Street i 1914, en tid, hvor porteføljeforvaltning var mere baseret på ikke acceptabel indtryk og intern viden. Benjamin Graham bragte en disciplineret og intelligent tilgang til erhvervet.

Efter at have læst The Intelligent Investor i hans senior år på University of Nebraska, blev Warren Buffett så imponeret, at han rejste til New York for at studere med Benjamin Graham ved Columbia University. Warren Buffett sagde engang, at han var "15 procent (Philip) Fisher og 85 procent Benjamin Graham." Den uddannelse, som Warren Buffett har modtaget fra Benjamin Graham var afgørende for hans succes. Hvis du læser denne bog, vil du vide hvorfor.

Clayton har långivningstransaktionerne, selv om de ikke blev beskadiget ved udførelsen af ​​sine låntagere er ikke desto mindre truet af et element af kreditkrisen. Finansieringskilderne der har adgang til nogen form for statsgaranti - banker, FDIC-forsikrede indskud, store enheder med commercial paper bakkes op af Federal Reserve, og andre, der bruger imaginitive metoder (eller lobbyarbejde færdigheder) til at komme under regeringens paraply - få penge omkostninger, der er minimale. Omvendt er højt ratede virksomheder, såsom Berkshire, oplever låneomkostninger, i forhold til egne takster, er på et rekordhøjt niveau. Desuden er midlerne er rigelige til statsgaranterede låntager, men ofte knappe for andre, uanset hvor kreditværdig de er.

Denne hidtil usete "spread" i prisen på penge gør det urentabelt for enhver långiver, der ikke nyder statsgaranterede midler til at gå op imod dem med begunstiget status. Regeringen undersøger "rige" og "de ubemidlede." Derfor er virksomheder travlt med at konvertere til bank holdingselskaber og ikke et kursus muligt for Berkshire.

Selvom Berkshire kreditværdighed er uberørt - vi er en af kun syv AAA selskaber i landet - vores låneomkostningerne er nu langt højere end konkurrenter med rystende balancer, men regeringens opbakning. I øjeblikket er det langt bedre at være en økonomisk krøbling med en statsgaranti end en Gibraltar uden en.

"Mange mennesker tror, ​​at børsen er en form for et kasino, og den eneste måde at tjene penge er at købe en bestand billigt og sælge det til en højere pris. Værre endnu er, at mange af disse mennesker mener også, at du kan blive rig på børsen meget hurtig, de køber en aktie, fordi de mener, at det kommer til tredobbelt inden for de næste uger. Men desværre, der ikke fungerer i de fleste tilfælde, og i sidste ende folk ofte sælge deres lagre med et tab.

Det er virkelig dumt, fordi at være interesseret i at deltage i indtjening i en virksomhed disse mennesker foretrækker at spille et spil med mange andre idioter, der alle vurderer værdien af ​​virksomheden hver eneste dag. Warren Buffett sagde engang, at når han køber en aktie, han faktisk aldrig ønsker at sælge den igen. Men hvad mener han med dette udsagn? Hvordan kan du tjene penge på aktiemarkederne, når du ikke sælge dine aktier igen? Svaret er, at du køber aktier med et højt afkast.

I september 2008 for eksempel Warren Buffett købte Goldman Sachs Goldman Sachs bestande på 115 USD. Faktisk nu kunne han sælge disse bestande igen og opnå en fortjeneste på 55%. Men han vil ikke gøre det, fordi Goldman Sachs betaler ham et udbytte på 10% på hans lagre år for år for år. Så Warren deltager i indtjeningen i Goldman Sachs i stedet for at tage vare, hvad andre ville betale for sine aktier.

En anden kendsgerning er, at et konstant højt afkast er altid et godt tegn for en sund virksomhed, for hvis en virksomhed er i stand til at betale investorer et højt udbytte, det har gjort store fortjenester. Også Warren Buffett sagde engang: ". Hvis en virksomhed gør det godt, aktien sidst følger:" Så hvis der udbetales et udbytte bliver højere og højere hvert år det er en tegn på, at overskuddet i virksomheden også bliver højere og højere hvert år, hvilket fører til en højere stockprice.

Sidst men ikke mindst der er mange undersøgelser, der ligger til grund for, at bestandene med et højt dividned udbytte klarer sig bedre end det samlede marked.

En af Warren Buffett måder til succes er den enorme koncentration på en særlig branche. Bill Gates en god ven af ​​Warren altid ville have ham til at købe Microsoft-aktier i 90-erne. Vi ved alle, at investeringen i Microsoft lagre var ikke dårligt et i år 1990, og selv Bill Gates administrerende direktør af denne Microsoft var en god ven af ​​Warren, did't han vil have dem.

Grunden til det var fordi bestandene ikke var i Warren kompetenceområde. I Warren Buffett mener enhver god investor skal have en personlig kompetence. Denne kompetence omfatter de brancher og typer af værdipapirer investor er ganske god til. Warren Buffett for eksempel er hjemme i forsikringssektoren forbrugeren industri og fødevareindustrien, og han ville aldrig købe et lager af en branche, han ikke kender.

I Warren Buffett mener det ikke afhænge af størrelsen af ​​det kompetenceområde en investor det afhænger af at kende grænserne for dit kompetenceområde. Denne procedure har flere fordele:

1. Det er meget lettere at forudsige udviklingen i branchen, du investerer i.

Når du er hjemme i en speciel brancher, du kender virkningerne af eksterne happening på det. For eksempel når du er hjemme i kemi branche du vide, at en høj oliepris kan påvirke det hul branche i denne eller hin måde. Når du er hjemme i bilindustrien du vide, at en høj eller svag dollar kunne have dette eller hint effekt på industrien.

2. Det er nemmere at sammenligne selskaber heks hinanden, og at sige, hvis en virksomhed er under-eller overvurderet.

I dag er det meget svært at sige, hvad er værdien af ​​et selskab. Selvfølgelig kunne vi sagtens have et kig ind i balancen og beregne den indre værdi af selskabet, men der er altid lagre af industrier, som koster et multiplum af, hvad de virkelig tjener, og hvad deres reelle indre værdi er. Lagrene af it-branchen for eksempel normalt koster et multiplum af, hvad bestandene af fødevareindustrien omkostninger. Årsagen er, fordi folk belive, at vækstmulighederne er de bedste der. Så når du er hjemme i en særlig branche, kan du sammenligne virksomheder, som hinanden, og du kan sige vejret selskabet er billigt eller ej.